Уз помоћ финансијских инструмената званих „крипто деривати“, инвеститори и трговци могу да предвиђају будућу вредност криптовалута као што су Битцоин, Етхереум и други алтцоини. Због волатилности и недостатка регулације на тржиштима криптовалута, крипто деривати нуде шансу за могући профит, али такође носе висок ризик од губитка. Тржиште деривата криптовалута је неразвијено и нерегулисано, што га чини потенцијално опаснијим и нестабилнијим од традиционалних финансијских тржишта попут акција.
Како функционишу крипто деривати?
Крипто деривати омогућавају инвеститорима да се кладе на промене цена криптовалута без поседовања основне имовине. Они обезбеђују полугу и прилику да се профитира од биковских и медвеђих тржишних услова, слично као конвенционалнији финансијски деривати као што су опције и фјучерси.
Уз помоћ крипто деривата, трговци и инвеститори могу да предвиде како ће различите криптовалуте променити вредност. Ови инструменти се користе за шпекулације и хеџинг, дајући инвеститорима шансу да потенцијално остваре значајне добитке и губитке.
3 врсте крипто деривата
Постоји неколико крипто деривата, од којих сваки има нешто другачију употребу.
1. Црипто Футурес
Крипто фјучерси омогућавају инвеститорима да касније направе предвиђања о цени криптовалуте. То је споразум између купца и продавца о куповини или продаји одређеног артикла по унапред одређеној цени и датуму у будућности. На пример, инвеститор који предвиђа да ће вредност биткоина порасти у наредних месец дана могао би да купи фјучерс уговор који се обавезује да ће у будућности продати биткоин по вишој цени.
Трговање фјучерсима не захтева стварну испоруку основног производа на данашњим финансијским и тржиштима криптовалута. Уместо тога, кроз процедуру познату као готовинско поравнање, добици или губици од трговине се евидентирају на рачуну трговца. Да бисте трговали фјучерсима, морате или заузети дугу позицију куповином уговора или кратку позицију продајом.
Дуга позиција доноси новац када је тржишна цена средства на истеку већа од уговорене цене, док кратка позиција доноси новац када је тржишна цена средства нижа. Насупрот томе, дуга позиција губи новац када је тржишна цена већа од договорене цене, а кратка позиција губи новац када је тржишна цена нижа.
Трговање крипто фјучерсима уз маргину укључује позајмљивање средстава са берзе или платформе за трговање да би се трговина делимично финансирала. Ово ствара могућност за крипто трговачка полуга, повећавајући могућност и добитака и губитака. Али кључно је запамтити да док тргују на маргини, трговци могу бити подложни позивима на маргину и принудној ликвидацији ако вредност њихове инвестиције падне испод одређеног прага.
2. Опције
Друга врста деривата која носиоцу даје право (али не и обавезу) да купи или прода криптовалуту по утврђеној цени су крипто уговори, који се обично називају опцијама. Оне су упоредиве са конвенционалним опцијама и нуде исте предности, као што је способност да се шпекулише о флуктуацијама цена и делује као заштита од променљивости цена.
Опциони уговори омогућавају инвеститорима да купе или продају основни новчић по унапред одређеној цени. Ово може бити изузетно корисно за инвеститоре који желе да се заштите од потенцијалних промена цена.
3. Перпетуал Цонтрацтс
Без датума истека, трајни уговори су врста деривата који подсећа на фјучерс уговор. Они су најбоља опција за оне који желе континуирано да тргују фјучерсима јер уговор никада не истиче. Трговци који желе да профитирају од кретања цена на тржишту криптовалута без бриге о датумима истека понекад користе трајне уговоре.
4 Предности крипто деривата
Крипто деривати имају неколико предности, као што су:
- Полуга: Пошто фјучерси на криптовалуте подржавају левериџ, инвеститори могу да тргују са позицијама које су далеко веће од њихових почетних улагања. Међутим, иако постоји потенцијал за већи профит, можете доживети и много веће губитке. То је зато што полуга функционише у оба смера.
- Нагађања: Уз помоћ крипто деривата, инвеститори могу да предвиђају цену неке криптовалуте у будућности, што на медведом тржишту може резултирати значајним добицима.
- хеџинг: Они са значајним држањем одређене криптовалуте могу користити крипто фјучерсе како би се заштитили од нестабилности тржишта.
- Флексибилност: Крипто дериватима се може трговати 24 сата дневно и нуде већу флексибилност од конвенционалних финансијских инструмената.
3 Недостаци крипто деривата
Крипто деривати укључују ризик. Инвеститори треба да приступе трговању са опрезом, запошљавајући добро осмишљена стратегија управљања ризицима и чврсто познавање тржишта. Иако усвајање крипто деривата има бројне предности, постоји и низ недостатака, укључујући:
- Волатилност: Крипто фјучерси имају репутацију да су изузетно нестални, што може довести до значајних губитака ако се тржиште окрене против вас.
- Регулација: Многе нације тренутно немају законе који регулишу деривате криптовалута, што би могло довести до проблема са преварама и тржишним манипулацијама.
- Сложеност: Пре усвајања крипто деривата, важно је имати добро разумевање основног тржишта због њихове сложености.
Да ли треба да тргујете крипто дериватима?
Трговање крипто дериватима може бити високо ризична понуда и висока награда. С једне стране, зарађивати много новца је привлачно, посебно на тржишту где су криптовалуте доживеле велике промене цена последњих година. Деривати криптовалута су, с друге стране, изузетно шпекулативни и ризични. Цене ових инструмената могу бити изузетно променљиве и подложне наглим и драстичним променама јер је тржиште за њих још увек релативно ново и углавном нерегулисано.
Пре него што размислите о трговању крипто дериватима, требало би да пажљиво процените своје инвестиционе циљеве, толеранцију на ризик и укупни финансијски статус. Поред тога, кључно је имати чврсто разумевање тржишта криптовалута и основне имовине са којом имате посла. Могло би бити корисно да почнете са минималним улагањима и пажљиво пратите своје позиције како бисте смањили ризик.
